Microsoft Office Tutorials and References
In Depth Information
4.2.3 Finanzen
Excel-Praxis: Cash-Flow-Berechnung
Cash Flow mit Kennzahlen.xls
Das Tabellenblatt Bilanz und GuV enthält eine verkürzte Bilanz und
Gewinn- und Verlustrechnung für die Berechnung der Cash Flow-
Kennzahlen. Im Tabellenblatt Cash Flow Rechnung werden die ein-
zelnen Kennzahlen über Verknüpfungen zur Bilanz und GuV berech-
net. Nutzen Sie den Kennzahlenrechner (Kennzahlenrechner.xla), um
die Verknüpfungen zu erstellen und die Kennzahlenformeln korrekt
einzutragen.
CD .......
Abbildung 4.126: Cash Flow-Kennzahlen im Kennzahlenrechner
Kapitalflussrechnung
Problemstellung
Der Cash Flow bietet zwar Informationen über die Zahlungsströme
eines Unternehmens, jedoch sind diese regelmäßig nur näherungs-
weise, da der Cash Flow meist derivativ indirekt aus dem Jahres-
ergebnis abgeleitet wird. Zudem zeigen Erfahrungen aus der Praxis,
dass die Ermittlung des Brutto-Cash Flow ohne differenzierte
Betrachtung der Ein- und Auszahlungen im Vordergrund steht. Somit
ist keine abstimmbare Überleitung des Bestands der liquiden Mittel
am Jahresanfang zum Bestand der liquiden Mittel am Jahresende
möglich.
Erst mithilfe der Analyse des zahlungsorientierten Cash Flow, die auf
der Kapitalflussrechnung basiert, kann ein umfassender Einblick in
Ein- und Auszahlungen aus operativem Geschäft, Investitions- und
Finanzierungstätigkeit gewonnen und eine Bestandsüberleitung der
liquiden Mittel gegeben werden.
Search JabSto ::




Custom Search